文/武魏楠

7月29日晚間，中國光伏行業協會發布澄清公告，針對當日業內流傳的多晶硅產能整合消息明確表態：部分自媒體發布的相關內容與實際情況嚴重不符，呼吁公眾不信謠、不傳謠。

據了解，被辟謠的傳言稱，7月29日在京召開的一場多晶硅產業閉門會議達成“行業重組白皮書”式收儲方案，由通威、協鑫等6家傳統巨頭及南玻、麗豪等5家新銳企業組成的11家企業，將聯合組建合資公司，以承債收購方式整合寶豐、潤陽等6家企業的70萬噸產能。

但實際情況是，盡管業內確實在探討多晶硅“以大收小”計劃，卻因涉及企業眾多、資金量大、戰線長，操作難度極大，目前各方在交易價格、資產處置等關鍵細節上仍存分歧，遠未到方案落定階段。截至發稿，多個發布相關消息的光伏自媒體已主動刪除推文。

此次傳言發酵與多晶硅行業的困境及近期波動密切相關。受供需嚴重失衡影響，硅產業鏈已陷入虧損失血運營許久，其中多晶硅環節低于成本價銷售超14個月，企業普遍經營困難。而近期，在“反內卷”政策預期和市場情緒推動下，光伏產業鏈明顯回暖，多晶硅價格觸底反彈，漲幅超 30%。期貨市場上，多晶硅表現尤為搶眼，6月25日至7月24日，其主力合約受“收儲時間表明確”“前六企業聯合挺價”等未經證實的消息影響，區間最大漲幅一度超80%。二級市場上，通威股份等硅料企業股價也一改頹勢，重拾漲勢。針對這一失控漲勢，廣期所已通過調整工業硅、多晶硅等期貨合約的漲跌停板幅度、交易保證金標準等方式為市場降溫。

行業治理的政策信號也為市場情緒添柴。7月28日，全國工業和信息化主管部門負責同志座談會在京召開，會議明確提出要加強光伏等重點行業治理，以標準提升倒逼落后產能退出。此前，多晶硅材料制備技術國家工程實驗室主任嚴大洲也在光伏行業論壇上透露，國家正計劃修改多晶硅標準體系，助推淘汰落后產能。

值得關注的是，外資機構對“反內卷”政策的效果有不同視角。摩根士丹利7月23日發布的研報《中國：反內卷——通縮解藥》指出，反內卷需供給側優化與需求側支持協同發力，僅靠供給側措施不足以根治通縮，只能延緩。研報特別提到，光伏、鋰電池等新興行業的過剩產能集中，且私營企業占比達50%-90%，政府協調難度高于國企主導的傳統行業，例如中國光伏產能超全球需求2倍，但私營企業減產意愿往往弱于政策導向。

中國光伏行業協會在澄清公告中強調，將秉持法治化、市場化原則推進反內卷工作，力求盡快走出內卷式惡性競爭，“請大家一切以官方發布信息為準”。協會秘書長劉譯陽也在朋友圈呼吁：“請大家擦亮眼睛，誰要是為了自己的一點私利不顧國家和社會利益，想要亂中取勝，想趁火打劫，乘早打消念頭。”